鹁鸪岩水帘洞是四明山国家森林公园很有的特色的景点之一，拥有瀑布和岩洞的双重景观。它的规模是《西游记》中的水帘洞原型——连云港市花果山水帘洞的四倍大，洞口宽35米、高3米，洞内深11米，可容纳300多人。据说常常有鹁鸪鸟在此啼鸣，声音响彻山林，动听异常，故取名为鹁鸪岩。这里风景秀美，绿树成荫，令人心驰神往。一到冬天，水流成冰流，晶莹剔透，蔚为壮观。